一、私募基金/私募基金管理人备案情况

二、上市公司参与设立/投资私募基金情况

三、私募基金监管政策解读

一、私募基金/私募基金管理人备案情况

截至2017年12月1日，在基金业协会备案的私募基金共78894支，私募基金管理人共21836家。

2017年11月20日至2017年12月1日，在基金业协会备案的私募基金共有1361支；登记的私募基金管理人共有127家。

二、上市公司参与设立/投资私募基金情况

2017年11月20日至2017年12月1日，据不完全统计，黄河旋风、大名城、苏州高新、工大高新、吉药控股、特力Ａ、华金资本、莱美药业、神州高铁、贤丰控股、红墙股份等上市公司发布公告，拟出资设立私募股权投资基金，在该等安排中，上市公司或其子公司多扮演有限合伙人的角色，该等私募基金多围绕上市公司所在行业进行产业投资。具体情况如下：

上市公司

基金情况

黄河旋风

公司全资子公司上海明匠智能系统有限公司（以下简称“上海明匠”）参与发起设立佛山市顺德区复本明匠投资管理合伙企业（有限合伙）。其中广东粤财信托有限公司作为优先级有限合伙人出资比例为67%，上海明匠智能系统有限公司作为劣后级有限合伙人出资比例为32%，上海复本创新金融信息服务有限公司作为劣后级普通合伙人出资比例为1%。基金管理人为上海复本创新金融信息服务有限公司。

主要投资领域为：通过投资于广东顺德明匠智能系统有限公司的股权及债

权，最终投向明匠智能的智能化工厂改造项目。

本次对外投资不构成关联交易。

大名城

公司下属深圳名城金控（集团）有限公司（以下简称“名城金控”）全资子公司上海名城股权投资基金有限公司（以下简称“名城股权基金”）作为普通合伙人暨执行事务合伙人，联合名城金控、长沙金霞海关保税物流投资建设有限公司、湖南澳创亿天供应链有限公司等作为有限合伙人，共同发起设立湖南丝路产业投资基金（有限合伙）（以下简称“产业基金”）。产业基金首期出资总额为16,800万元，其中名城股权基金与名城金控在合伙企业出资比例总计67.26%,总计出资金额为11,300万元。

投资方向：投资包括互联网产业、大健康、大消费、大环保、大数据、工业4.0等新兴行业。

本次对外投资不构成关联交易。

苏州高新

公司与苏州太浩创业投资管理合伙企业（普通合伙）及社会投资者或金融机构共同投资，联合发起设立太浩产业基金，募集规模拟为2亿元，公司作为有限合伙人拟出资9,800万元，占比49%。同时，公司全资子公司苏州

高新投资管理有限公司与太浩创投共同出资设立苏州高新太浩投资管理有限公司（以下简称“投资管理公司”），作为太浩产业基金的基金管理人和普通合伙人。投资管理公司注册资本拟为200万元，其中：太浩创投出资140万元，占比70%；苏州高新投资管理有限公司出资60万元，占比30%。

主要投资领域：主要围绕公司“高新技术产业投资运营商”的战略定位，以大健康产业、先进制造业、信息技术产业、环保产业为核心，投资并购相关的标的企业或资产。

本次对外投资不构成关联交易。

工大高新

公司与开元工大、中新文创投资有限公司（以下简称“中新文创”）共同出资设立智能智造产业发展并购基金（以下简称“基金”），基金计划总规模为10亿元人民币，其中公司出资人民币20,100万元

主要投资领域：高端装备制造、人工智能、新材料、大数据、云计算、能源等领域。

鉴于工大高新的董事长张大成先生、董事何显峰女士和董事会秘书吕莹女士

为开元工大董事，故公司本次设立基金构成关联交易

吉药控股

公司与上海一磊资产管理有限公司、上海虎铂康民股权投资基金合伙企业（有限合伙）、梅河口市国有资产经营有限责任公司、普通合伙人张宪先生拟共同投资设立产业投资基金。该基金计划总规模30亿元人民币，第一期规模10亿元人民币，公司拟出资19,000万元。

本次交易不构成关联交易。

特力Ａ

公司拟投资参与设立珠宝产业创新投资基金，特发富海股权投资基金管理（深圳）有限公司（以下简称“特发富海”）作为普通合伙人及基金管理人出资100万元；公司作为有限合伙人出资不超过3,900万元；深圳市宝创合赢合伙企业（有限合伙）（暂定名，拟由公司部分董事、监事及高级管理人员共同出资成立）作为有限合伙人出资1,000万元，安徽金尊珠宝有限公司出资1,000万元，深圳特力吉盟投资有限公司出资500万元，自然人方凯欣出资500万元，自然人林烨出资500万元，自然人黄镇池出资

500万元；后续将继续向合格投资者以同等条件进行募集（基金的认缴及实缴总规模根据募集情况最终确定）。

主要投资领域：珠宝服务领域及未来可以与珠宝行业相结合的相关优质项目。

因深圳特力吉盟投资有限公司为公司合营企业，公司高级管理人员担任其董事职务；同时深圳市宝创合赢合伙企业（有限合伙）（暂定名）拟由公司部分董事、监事及高级管理人员共同投资成立，因此本次投资构成关联交易。

华金资本

公司下属全资公司珠海华金领盛基金管理有限公司（以下简称“华金领盛”）拟与珠海发展投资基金（有限合伙）（以下简称“珠海基金”）共同发起设立珠海金湾先进装备制造产业投资基金（有限合伙）（以下简称“金湾产业基金”）。基金总规模20.02亿元（暂定），首期规模3.01亿元，其中华金领盛作为普通合伙人认缴出资100万元，珠海基金作为有限合伙人认缴出资3亿元，后续资金另行募集。

华金领盛为公司的全资子公司，珠海基金为公司股东深圳华金瑞盈股权投

资基金管理有限公司（以下简称“华金瑞盈”）管理的基金；华金瑞盈及其一致行动人均为珠海金融投资控股集团有限公司（以下简称“珠海金控”）下属的全资公司，珠海华发集团有限公司（以下简称“华发集团”）持有珠海金控91.07%股权；珠海金控持有公司28.45%股权；公司董事长、法定代表人谢伟先生任华发集团常务副总经理，珠海金控总经理；公司董事许楚镇先生任华发集团实际控制人珠海市人民政府国有资产监督管理委员会专职董事、监事。故本次投资构成关联交易。

莱美药业

公司拟与工银瑞信投资管理有限公司（以下简称“工银瑞投”）、常州青枫投资建设有限公司（以下简称“常州青枫”）、常州鼎配创业投资有限公司（以下简称“常州鼎配”）共同投资设立常州莱美青枫医药产业投资中心（有限合伙）（以下简称“基金”）。基金由公司、工银瑞投、常州青枫作为有限合伙人，常州鼎配作为普通合伙人发起设立，总规模不超过人民币10亿元，公司拟以自有资金认缴出资额人民币2.49亿元。

主要投资领域：医药领域。

本次投资不构成关联交易。

神州高铁

公司拟与国润互联投资管理（北京）有限公司（以下简称“国润互联”）等企业共同合作设立轨道交通产业并购投资基金（有限合伙）（以下简称“并购基金”）。

并购基金的认缴出资总额不高于人民币8亿元，其中，国润互联作为普通合伙人拟认缴出资人民币0.01亿元，公司作为有限合伙人拟认缴出资人民币3亿元，另募集社会资金作为有限合伙人认缴出资人民币4.99亿元。

主要投资领域：国内外轨道交通行业装备及服务领域的优质特色企业。

本次投资不构成关联交易。

贤丰控股

公司拟作为有限合伙人参与投资广州丰盈基金管理有限公司（下称“丰盈基金”）管理的横琴丰盈睿信投资基金（有限合伙）（下称“基金”）。该基金募集资金规模不超过8亿元，其中，公司拟以自有资金认缴出资不超过29,997万元，丰盈基金拟以自有资金认缴出资3万元；后续将继续向合格投资者以同等条件进行募集（基金的认缴及实缴总规模根据募集情况最终确定）

主要投资领域：新能源产业内拥有卤水矿资源的优质项目及企业。

丰盈基金系由公司之实际控制人控制的企业，故本次投资构成关联交易。

红墙股份

公司全资子公司深圳市红墙投资有限公司（以下简称“红墙投资”）拟以自有资金与公司实际控制人刘连军先生、广东省科技创业投资有限公司（以下简称“广东科创”）、横琴粤科母基金投资管理中心（有限合伙）（以下简称“横琴母基金”）、广东省粤科松山湖创新创业投资母基金有限公司（以下简称“松山湖母基金”）、广东省粤科江门创新创业投资母基金有限公司（以下简称“江门母基金”）共同设立投资基金——江门市粤科红墙创业投资合伙企业（有限合伙）（以下简称“基金”或“合伙企业”）。

基金的目标规模为人民币2亿元，其中横琴母基金作为基金的普通合伙人拟认缴出资200万元；松山湖母基金作为基金的有限合伙人拟认缴出资3,600万元；刘连军先生作为基金的有限合伙人拟认缴出资6,400万元；红墙投资作为基金的有限合伙人拟认缴出资3,800万元；江门母基金作为基金的有限合伙人拟认缴出资3,000万元；广东科创作为基金的有限合伙人拟认缴出资3,000万元。

主要投资领域：主要投向红墙股份产业链内上下游优质混凝土外加剂、新型外加剂、具备高科技含量的新型建筑材料以及化学原料等企业。

刘连军先生为公司控股股东、实际控制人，现任公司董事长、总裁，属于公司的关联方；广东科创为持有公司5%以上股份的股东，属于公司的关联方；横琴母基金、松山湖基金、江门母基金与广东科创存在关联关系及一致行动关系，均为公司之关联方。故本次投资构成关联交易。

三、私募基金监管政策解读

近日，基金业协会官微发布了《防范利益冲突完善内部治理推动私募基金行业专业化发展——洪磊会长在第四届中国（宁波）私募投资基金峰会上的发言》的文章，该文章中涉及到了最新的私募基金监管政策。

（一）私募基金不予备案的情形

洪磊会长在第四届中国（宁波）私募投资基金峰会上的发言中明确指出“对涉嫌非法集资、合伙型私募基金中有限合伙人直接担任基金管理人或通过代持成为管理人、私募基金产品担任普通合伙人、基金投资者中出现代缴代付等违反法律法规原则要求的产品不予备案。又如，对违法违规开展金融机构持牌专营业务或者不符合协会自律规则的产品，如进行直接借贷、民间借贷、P2P、众筹投资等，或直接购买商品房出售获取差价等的，不予备案。”

（二）维护基金的本质，强化专业化经营要求

洪磊会长在前述发言中指出：

1、基金与信贷是两类不同性质的金融服务活动。从基金的本质出发，任何基金产品都不能对投资者保底保收益，不能搞名股实债或明基实贷。

2、实践中，鉴于私募基金管理人股东控制权复杂、资金来源多样、管理人内控薄弱、兼营一级和二级市场业务冲突大于互补的现实，协会要求私募证券、私募股权和其他私募业务分类经营且不得兼营，对其采取有差异的分类审核标准。

此外，洪磊会长在前述峰会上还指出，“近期，协会将发布《私募基金管理人登记须知》，明确重点事项规范性标准，并在登记备案系统中完善信息提示，增加一线业务人员配置，进一步提高登记备案效率。”